नई दिल्ली। खोजी पत्रकारों के एक नेटवर्क, ऑर्गनाइज्ड क्राइम एंड करप्शन रिपोर्टिंग प्रोजेक्ट (ओसीसीआरपी) के दस्तावेज़ स्टॉक हेरफेर के आरोपों पर ताज़ा जानकारी प्रदान करते हैं। जिसने भारत के शक्तिशाली अडानी समूह को हिलाकर रख दिया है और इसे हिंडनबर्ग -2 की संज्ञा दी जा रही है। दरअसल ये दस्तावेज जहां एक ओर शक्तिशाली अडानी समूह की पोल खोल रहे हैं, वहीं दूसरी ओर सेबी और सुप्रीम कोर्ट द्वारा नियुक्त समिति के जांच निष्कर्षों पर भी गंभीर प्रश्नचिन्ह लगा रही है। ओसीसीआरपी की रिपोर्ट अमेरिका स्थित शॉर्ट-सेलर हिंडनबर्ग रिसर्च द्वारा टैक्स हेवन में बाहरी संस्थाओं का हवाला देते हुए अडानी समूह पर अनुचित व्यापारिक लेनदेन का आरोप लगाने के आठ महीने बाद आई है। अडानी समूह ने पहले इन दावों को खारिज कर दिया था।
भारत के बाजार नियामक सेबी ने एक गैर-लाभकारी मीडिया संगठन द्वारा नामित फंडों की जांच की है जो कथित तौर पर अडानी समूह के कुछ सार्वजनिक रूप से कारोबार वाले शेयरों में लाखों डॉलर का निवेश करने में शामिल थे लेकिन सेबी ने अभी तक इस पर एक रहस्यमय चुप्पी ओढ़ रखी है ।
अडानी ग्रुप ने सेबी जांच का जिक्र करते हुए इसे अपने बचाव के रूप में पेश किया। अडानी समूह ने इस बात पर प्रकाश डाला कि रिपोर्ट में उल्लेखित विदेशी पोर्टफोलियो निवेशक (एफपीआई) पहले से ही भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड (सेबी) द्वारा जांच के दायरे में थे। समूह ने नोट किया कि सुप्रीम कोर्ट द्वारा नियुक्त विशेषज्ञ समिति के अनुसार, न्यूनतम सार्वजनिक शेयरधारिता (एमपीएस) आवश्यकताओं का उल्लंघन करने या स्टॉक की कीमतों में हेरफेर करने का कोई सबूत नहीं था। उल्लेखनीय रूप से, ये एफपीआई पहले से ही सेबी की जांच का हिस्सा हैं। अडानी ग्रुप ने सुप्रीम कोर्ट द्वारा नियुक्त विशेषज्ञ समिति का भी अपने बचाव में हवाला दिया जिसके अनुसार, न्यूनतम सार्वजनिक शेयरधारिता (एमपीएस) आवश्यकताओं के उल्लंघन या स्टॉक की कीमतों में हेरफेर का कोई सबूत नहीं है।
‘ओसीसीआरपी’ की रिपोर्ट के अनुसार जिन दो लोगों ने गुप्त रूप से अडानी समूह में निवेश किया था, वे इसके बहुसंख्यक मालिकों, अडानी परिवार के साथ घनिष्ठ संबंध रखते हैं, जिससे भारतीय कानून के उल्लंघन के बारे में सवाल उठते हैं। ओसीसीआरपी के अनुसार, मॉरीशस स्थित अपतटीय संरचनाओं ने अडानी समूह की चार इकाइयों – अडानी पावर (एडीएएन.एनएस), अडानी एंटरप्राइजेज (एडीईएल.एनएस), अडानी में 8% से 14% शेयर खरीदे। पोर्ट्स (APSE.NS) और अडानी एनर्जी सॉल्यूशंस (पहले अडानी ट्रांसमिशन के नाम से जाना जाता था) में निवेश किये गए। ओसीसीआरपी ने मॉरीशस स्थित दो ऑफशोर फंड, इमर्जिंग इंडिया फोकस फंड (ईआईएफएफ) और ईएम रिसर्जेंट फंड (ईएमआरएफ) को नामित किया था, जो ग्लोबल अपॉर्चुनिटीज फंड नामक बरमूडा-आधारित निवेश फंड के माध्यम से कुछ अडानी समूह की कंपनियों में प्रमुख निवेशक थे।
ओसीसीआरपी की रिपोर्ट के अनुसार न तो भारत का शेयर बाजार नियामक सेबी और न ही कोई उच्च-स्तरीय विशेषज्ञ समिति यह साबित कर पाई है कि सार्वजनिक रूप से सूचीबद्ध अडानी समूह के स्टॉक के कुछ विदेशी मालिक, वास्तव में, इसके बहुसंख्यक मालिकों के मुखौटे हैं। इस जनवरी में अमेरिकी लघु विक्रेताओं हिंडनबर्ग द्वारा प्रसारित ताजा आरोपों ने अडानी समूह को हिलाकर रख दिया, लेकिन विदेशी गोपनीयता ने लेनदेन का पता लगाना मुश्किल बना दिया है। रिपोर्ट के शब्दों में, आधिकारिक जांचकर्ता जांच में असफल रहे।
ओसीसीआरपी की रिपोर्ट के अनुसार अब, पत्रकारों द्वारा प्राप्त किए गए नए दस्तावेज़ों से दो लोगों का पता चलता है जिन्होंने वर्षों तक अडानी समूह के शेयरों में करोड़ों डॉलर का व्यापार किया है, नासिर अली शाबान अहली और चांग चुंग लिंग। दोनों का अडानी परिवार से घनिष्ठ संबंध है, जिसमें संबद्ध कंपनियों में निदेशक और शेयरधारक के रूप में दिखना भी शामिल है। रिकॉर्ड बताते हैं कि अडानी समूह के स्टॉक में व्यापार करने के लिए उन्होंने जिस निवेश निधि का उपयोग किया था, उसे अडानी परिवार के एक वरिष्ठ सदस्य द्वारा नियंत्रित कंपनी से निर्देश प्राप्त हुए थे।
ओसीसीआरपी की रिपोर्ट के अनुसार यह आधुनिक भारत के इतिहास में सबसे बड़े आर्थिक घोटालों में से एक बन गया। हवाईअड्डों से लेकर टेलीविजन स्टेशनों तक हर चीज में रुचि रखने वाले एक विशाल समूह, अडानी समूह पर खुलेआम स्टॉक हेरफेर का आरोप लगाया गया। इस जनवरी में न्यूयॉर्क स्थित एक शॉर्ट सेलर हिंडनबर्ग द्वारा लगाए गए आरोप के कारण अडानी के स्टॉक में गिरावट आई, विरोध प्रदर्शन शुरू हो गए और भारत के सुप्रीम कोर्ट को इसकी जांच करनी पड़ी। लेकिन अदालत द्वारा गठित विशेषज्ञ समिति इस घोटाले की तह तक पहुंचने में असमर्थ रही, जिसके गंभीर राजनीतिक निहितार्थ हैं, क्योंकि समूह की प्रधान मंत्री नरेंद्र मोदी से व्यापक रूप से निकटता है और देश के विकास की उनकी योजना में इसकी केंद्रीय भूमिका है। आरोपों का सार यह था कि अडानी समूह के कुछ प्रमुख “सार्वजनिक” निवेशक वास्तव में अडानी के अंदरूनी सूत्र थे, जो भारतीय प्रतिभूति कानून का संभावित उल्लंघन था। लेकिन समिति द्वारा संपर्क की गई कोई भी एजेंसी उन निवेशकों की पहचान करने में सक्षम नहीं थी, क्योंकि वे गुप्त अपतटीय संरचनाओं के पीछे छिपे हुए थे।
अब, ओसीसीआरपी द्वारा प्राप्त और द गार्जियन और फाइनेंशियल टाइम्स के साथ साझा किए गए विशेष दस्तावेज़ – जिसमें कई टैक्स हेवन, बैंक रिकॉर्ड और आंतरिक अडानी समूह के ईमेल की फाइलें शामिल हैं – उसी मामले पर प्रकाश डालते हैं। ये दस्तावेज़, जिन्हें कई देशों के अडानी समूह के व्यवसाय और सार्वजनिक रिकॉर्ड के प्रत्यक्ष ज्ञान वाले लोगों द्वारा पुष्टि की गई है, दिखाते हैं कि कैसे मॉरीशस के द्वीप राष्ट्र में स्थित अपारदर्शी निवेश कोष के माध्यम से सार्वजनिक रूप से कारोबार करने वाले अडानी स्टॉक में करोड़ों डॉलर का निवेश किया गया था।
कम से कम दो मामलों में, अडानी स्टॉक होल्डिंग्स का प्रतिनिधित्व करते हुए, जो एक समय में $430 मिलियन तक पहुंच गया था, रहस्यमय निवेशकों ने समूह के बहुसंख्यक शेयरधारकों, अडानी परिवार के साथ व्यापक रूप से संबंध होने की सूचना दी है। दो व्यक्ति, नासिर अली शाबान अहली और चांग चुंग-लिंग, के परिवार के साथ लंबे समय से व्यापारिक संबंध हैं और उन्होंने अडानी समूह की कंपनियों और परिवार के वरिष्ठ सदस्यों में से एक विनोद अडानी से जुड़ी कंपनियों में निदेशक और शेयरधारक के रूप में भी काम किया है।
दस्तावेज़ों से पता चलता है कि, मॉरीशस फंड के माध्यम से, उन्होंने अपतटीय संरचनाओं के माध्यम से अडानी स्टॉक खरीदने और बेचने में वर्षों बिताए जिससे उनकी भागीदारी अस्पष्ट हो गई। और इस प्रक्रिया में काफी मुनाफा कमाया। वे यह भी दिखाते हैं कि उनके निवेश की प्रभारी प्रबंधन कंपनी ने विनोद अडानी कंपनी को उनके निवेश पर सलाह देने के लिए भुगतान किया था।
यह व्यवस्था कानून का उल्लंघन है या नहीं, इसका जवाब इस बात पर निर्भर करता है कि क्या अहली और चांग को अडानी “प्रमोटरों” की ओर से काम करने वाला माना जाना चाहिए। यह शब्द भारत में किसी व्यवसाय दलों होल्डिंग और उससे संबद्ध के बहुसंख्यक मालिकों को संदर्भित करने के लिए उपयोग किया जाता है। यदि ऐसा है, तो अडानी समूह में उनकी हिस्सेदारी का मतलब यह होगा कि अंदरूनी सूत्रों के पास कुल मिलाकर कानून द्वारा अनुमानत: 75 प्रतिशत से अधिक हिस्सेदारी है।
भारतीय बाजार विशेषज्ञों के अनुसार जब कंपनी 75 प्रतिशत से ऊपर अपने शेयर खरीदती है.. तो यह न केवल अवैध है, बल्कि यह शेयर की कीमत में हेरफेर है। इस तरह कंपनी कृत्रिम कमी पैदा करती है, और इस प्रकार अपने शेयर मूल्य को बढ़ाती है। और इस प्रकार इसका अपना बाजार पूंजीकरण होता है। इससे उन्हें यह छवि हासिल करने में मदद मिलती है कि वे बहुत अच्छा काम कर रहे हैं, जिससे उन्हें ऋण प्राप्त करने, कंपनियों के मूल्यांकन को नई ऊंचाई पर ले जाने और फिर नई कंपनियां बनाने में मदद मिलती है।
अडानी समूह की वृद्धि आश्चर्यजनक रही है, सितंबर 2013 में – मोदी के प्रधान मंत्री बनने से एक साल पहले बाजार पूंजीकरण में $ 8 बिलियन से बढ़कर पिछले साल $ 260 बिलियन हो गया। यह समूह परिवहन और रसद, प्राकृतिक गैस वितरण, कोयला व्यापार और उत्पादन, बिजली उत्पादन और ट्रांसमिशन, सड़क निर्माण, डेटा केंद्र और रियल एस्टेट सहित कई क्षेत्रों में सक्रिय है। इसने राज्य के कई बड़े टेंडर भी हासिल किये हैं, जिनमें भारत के कई हवाई अड्डों के संचालन या पुनर्विकास के 50-वर्षीय अनुबंध भी शामिल हैं। हाल ही में, इसने देश के आखिरी स्वतंत्र टेलीविजन स्टेशनों में से एक में नियंत्रण हिस्सेदारी भी ले ली।
लेकिन अडानी का उदय बिना विवाद के नहीं रहा है। विपक्षी राजनेताओं का आरोप है कि कंपनी को अपने आकर्षक राज्य अनुबंधों को सुरक्षित करने के लिए सरकार से अधिमान्य उपचार प्राप्त हुआ है। विश्लेषकों का कहना है कि इसके अध्यक्ष गौतम अडानी को भी मोदी के साथ मधुर संबंधों का लाभ मिल रहा है। अडानी ने इस बात से इनकार किया है कि उनके व्यापारिक साम्राज्य की सफलता के लिए मोदी या उनकी नीतियां जिम्मेदार हैं।
हिंडनबर्ग रिपोर्ट में दावा किया गया कि मुख्य मुद्दा यह था कि कंपनी भारतीय प्रतिभूति कानून का उल्लंघन कर रही थी, जिसके लिए सार्वजनिक रूप से कारोबार करने वाली किसी भी कंपनी के स्टॉक का कम से कम 25 प्रतिशत जनता को खरीद के लिए उपलब्ध होना आवश्यक है।
इस बीच, हिंडनबर्ग रिपोर्ट के जवाब में, भारत के सर्वोच्च न्यायालय ने आरोपों की जांच के लिए एक विशेषज्ञ समिति गठित की। इस मई में प्रकाशित समिति के निष्कर्षों से पता चला कि अडानी समूह की भारतीय वित्तीय नियामक सेबी द्वारा पहले ही जांच की जा चुकी है।
समिति के अनुसार, सेबी को वर्षों से संदेह था कि अडानी समूह के कुछ सार्वजनिक शेयरधारक वास्तव में सार्वजनिक शेयरधारक नहीं हैं और वे अडानी समूह प्रमोटर के मुखौटे हो सकते हैं। 2020 में, इसने अडानी स्टॉक रखने वाली 13 विदेशी संस्थाओं की जांच शुरू की। लेकिन विशेषज्ञ समिति की रिपोर्ट में लिखा है, ”जांच में बाधा उत्पन्न हुई, क्योंकि सेबी जांचकर्ता निर्णायक रूप से यह निर्धारित नहीं कर सके कि पैसे के पीछे कौन था। समिति ने निष्कर्ष निकाला कि ऐसा करने का प्रयास “बिना गंतव्य की यात्रा” होगी, क्योंकि स्टॉक के अंतिम मालिकों को छिपाने के लिए अपारदर्शी कॉर्पोरेट स्वामित्व की कई परतों का उपयोग किया जा सकता है।
हालांकि, पत्रकारों द्वारा प्राप्त दस्तावेज़ 13 अपतटीय संस्थाओं में से जुड़े दो मामलों में “गंतव्य” का खुलासा करते हैं: मॉरीशस-आधारित निवेश कोष की एक जोड़ी। बाहर से देखने पर ये फंड, जिन्हें इमर्जिंग इंडिया फोकस फंड (ईआईएफएफ) और ईएम रिसर्जेंट फंड (ईएमआरएफ) कहा जाता है, विशिष्ट ऑफशोर निवेश वाहन प्रतीत होते हैं, जो कई अमीर निवेशकों की ओर से संचालित होते हैं।
पत्रकारों द्वारा प्राप्त दस्तावेज़ों से पता चलता है कि पैसे का एक बड़ा हिस्सा दो विदेशी निवेशकों ताइवान के चांग और संयुक्त अरब अमीरात के अहली द्वारा इन फंडों में लगाया गया था, जिन्होंने 2013 और 2018 के बीच चार अडानी कंपनियों में बड़ी मात्रा में शेयरों का व्यापार करने के लिए इसका इस्तेमाल किया था। मार्च 2017 में एक समय पर, अडानी समूह के स्टॉक में निवेश का मूल्य 430 मिलियन डॉलर था।
पैसे ने एक जटिल राह का अनुसरण किया, जिससे इसका अनुसरण करना अत्यधिक कठिन हो गया। इसे चार कंपनियों और बरमूडा-आधारित निवेश कोष, जिसे ग्लोबल अपॉर्चुनिटीज फंड (जीओएफ) कहा जाता है, के माध्यम से प्रसारित किया गया था। निवेश में इस्तेमाल की गई चार कंपनियां लिंगो इन्वेस्टमेंट लिमिटेड (बीवीआई) थीं , जिसका स्वामित्व चांग के पास था; गल्फ एरिज ट्रेडिंग एफजेडई (यूएई) अहली के स्वामित्व में; मध्य पूर्व महासागर व्यापार (मॉरीशस), जिसका अहली लाभकारी स्वामी था; और गल्फ एशिया ट्रेड एंड इन्वेस्टमेंट लिमिटेड (बीवीआई) , जिसका अहली “नियंत्रक व्यक्ति” था।
पत्रकारों द्वारा प्राप्त दस्तावेजों के अनुसार, इन निवेशों के परिणामस्वरूप महत्वपूर्ण मुनाफा हुआ, पिछले कुछ वर्षों में सैकड़ों करोड़ की कमाई हुई क्योंकि ईआईएफएफ और ईएमआरएफ ने बार-बार अडानी स्टॉक को कम कीमत पर खरीदा और इसे ऊंचे स्तर पर बेचा। जून 2016 में अपने निवेश के चरम पर, दोनों फंडों के पास अडानी समूह की चार कंपनियों के फ्री-फ्लोटिंग शेयर 8 से लेकर लगभग 14 प्रतिशत तक थे: अडानी पावर, अडानी एंटरप्राइजेज, अडानी पोर्ट्स और अडानी ट्रांसमिशन।
चांग और अहली के अडानी परिवार से संबंध पिछले कुछ वर्षों में व्यापक रूप से सामने आए हैं। अडानी समूह द्वारा कथित गलत कामों की दो अलग-अलग सरकारी जांचों में इन लोगों को परिवार से जोड़ा गया था। अंततः दोनों मामले ख़ारिज कर दिए गए।
पहले मामले में 2007 में वित्त मंत्रालय के तहत भारत की प्रमुख जांच एजेंसी, राजस्व खुफिया निदेशालय (डीआरआई) द्वारा कथित रूप से अवैध हीरा व्यापार योजना की जांच शामिल थी। डीआरआई की एक रिपोर्ट में चांग को योजना में शामिल तीन अडानी कंपनियों के निदेशक के रूप में वर्णित किया गया था, जबकि अहली ने एक ट्रेडिंग फर्म का प्रतिनिधित्व किया था जो इसमें भी शामिल थी। मामले के हिस्से के रूप में, यह पता चला कि चांग ने अडानी समूह के अध्यक्ष गौतम अदानी के लो-प्रोफाइल बड़े भाई विनोद अदानी के साथ सिंगापुर का आवासीय पता साझा किया था।
डीआरआई के प्रमुख ने नियामक में अपने समकक्ष को लिखा क्योंकि सेबी “शेयर बाजार में अडानी समूह की कंपनियों के लेनदेन” की जांच कर रहा था। उनके पत्र के साथ अडानी बिजली परियोजनाओं में कथित बढ़े हुए बिलों की डीआरआई जांच के सबूतों की एक सीडी भी थी, और कहा गया था कि ऐसे संकेत हैं कि निकाले गए द अडानी ग्रुप में धन का एक हिस्सा निवेश और विनिवेश के रूप में भारत के शेयर बाजारों में पहुंच गया है।
मई 2014 में मोदी के सत्ता संभालने से ठीक पहले डीआरआई ने अडानी के बारे में जानकारी की मांग भेजी थी, एक अभियान के बाद जिसमें उन्होंने अडानी जेट और हेलीकॉप्टरों में देश भर में यात्रा की थी। तीन साल बाद निदेशालय के निर्णायक प्राधिकारी ने अडानी को बरी कर दिया और मामला बंद कर दिया।
दूसरा मामला एक कथित ओवर-इनवॉइसिंग घोटाला था जो 2014 की एक अलग डीआरआई जांच में सामने आया था। एजेंसी ने दावा किया कि अडानी समूह की कंपनियां आयातित बिजली उत्पादन उपकरणों के लिए अपनी ही विदेशी सहायक कंपनी को 1 बिलियन डॉलर से अधिक का भुगतान करके अवैध रूप से भारत से बाहर पैसा भेज रही थीं।
यहां भी, चांग और अहली के नाम सामने आए। अलग-अलग समय में, दोनों व्यक्ति दो कंपनियों के निदेशक थे, जो बाद में विनोद अडानी के स्वामित्व में थीं, जिन्होंने इस योजना से प्राप्त आय को संभाला, एक संयुक्त अरब अमीरात में और एक मॉरीशस में।
हिंडनबर्ग रिपोर्ट के अनुसार, चांग या तो सिंगापुर की एक कंपनी में निदेशक या शेयरधारक थे, जिसे एक अडानी कंपनी के खुलासे में “संबंधित पार्टी” के रूप में सूचीबद्ध किया गया था।
अडानी के साथ इन पिछले संबंधों के अलावा, इस बात के सबूत हैं कि अडानी स्टॉक में चांग और अहली का व्यापार परिवार के साथ समन्वित था। ईआईएफएफ और ईएमआरएफ में चांग और अहली के निवेश के प्रभारी फंड मैनेजरों को अडानी कंपनी से निवेश पर सीधे निर्देश प्राप्त हुए। एक्सेल इन्वेस्टमेंट एंड एडवाइजरी सर्विसेज लिमिटेड रखा है, वह संयुक्त अरब अमीरात के एक गुप्त अपतटीय क्षेत्र में स्थित है जहां कॉर्पोरेट रिकॉर्ड उपलब्ध नहीं हैं।
हालांकि, पत्रकारों द्वारा प्राप्त दस्तावेज़ स्रोत के खाते की पुष्टि करते हैं:ईआईएफएफ और ईएमआरएफ को सलाहकार सेवाएं प्रदान करने के लिए एक्सेल के लिए एक समझौते पर 2011 में खुद विनोद अदानी ने हस्ताक्षर किए थे। हाल ही में 2015 तक, एक्सेल का स्वामित्व एसेंट ट्रेड एंड इन्वेस्टमेंट प्राइवेट लिमिटेड नामक कंपनी के पास था, जिसके बारे में 2016 के एक ईमेल में कहा गया था कि अंततः इसका स्वामित्व विनोद अडानी और उनकी पत्नी के पास था। हालांकि मॉरीशस, जहां एसेंट पंजीकृत है, के वर्तमान कॉर्पोरेट रिकॉर्ड यह नहीं दिखाते हैं कि कंपनी का मालिक कौन है, लेकिन वे बताते हैं कि विनोद अडानी इसके निदेशक मंडल में हैं।
चालान और लेनदेन रिकॉर्ड से पता चलता है कि ईआईएफएफ, ईएमआरएफ और बरमूडा स्थित जीओएफ की प्रबंधन कंपनियों ने जून 2012 और अगस्त 2014 के बीच एक्सेल को “सलाहकार” शुल्क में $1.4 मिलियन से अधिक का भुगतान किया।
इस बात का कोई सबूत नहीं है कि अडानी समूह के निवेश के लिए चांग और अहली का पैसा अडानी परिवार से आया था। धन का स्रोत अज्ञात है। लेकिन ओसीसीआरपी द्वारा प्राप्त दस्तावेजों से पता चलता है कि विनोद अडानी ने अपने निवेश के लिए मॉरीशस के उसी फंड में से एक का इस्तेमाल किया।
रिपोर्टर्स को 2014 में डीआरआई से प्राप्त भारतीय नियामक सेबी का एक पत्र मिला, जिसमें डीआरआई ने कहा कि उसके पास इस बात के सबूत हैं कि जिस कथित ओवर-इनवॉइसिंग योजना की वह जांच कर रहा था, उसका पैसा मॉरीशस भेजा गया था। पत्र में उस समय डीआरआई के महानिदेशक नजीब शाह ने लिखा, “ऐसे संकेत हैं कि निकाले गए पैसे का एक हिस्सा अडानी समूह में निवेश और विनिवेश के रूप में भारत के शेयर बाजारों में पहुंच गया है।”डीआरआई मामले के अनुसार, कथित योजना का पैसा इलेक्ट्रोजेन इंफ्रा एफजेडई नामक अमीरात के कंपनी को भेजा गया था। इसके बाद इस कंपनी ने लगभग 1 बिलियन डॉलर की परिणामी आय को मॉरीशस स्थित एक होल्डिंग कंपनी को भेज दिया, जिसका स्वामित्व अंततः विनोद अडानी के पास था, जिसका समान नाम इलेक्ट्रोजेन इंफ्रा होल्डिंग प्राइवेट लिमिटेड था।
रिपोर्टर इन फंडों के 100 मिलियन डॉलर से अधिक के आगे के प्रवाह का पता लगाने में सक्षम थे। मॉरीशस कंपनी ने विनोद अडानी की एक अन्य कंपनी, एसेंट ट्रेड एंड इन्वेस्टमेंट प्राइवेट लिमिटेड को “एशियाई इक्विटी बाजार में निवेश करने के लिए” पैसा उधार दिया था। इलेक्ट्रोजेन इंफ्रा होल्डिंग और एसेंट दोनों के लाभकारी मालिक के रूप में, विनोद अदानी ने ऋणदाता और उधारकर्ता दोनों के रूप में ऋण दस्तावेज़ पर हस्ताक्षर किए। अंत में, पैसा जीओएफ में डाल दिया गया, वहीं मध्यस्थ जिसका उपयोग चांग और अहली ने किया था, और फिर ईआईएफएफ और एशिया विजन फंड, एक अन्य मॉरीशस-आधारित निवेश वाहन, दोनों में निवेश किया गया।
दस्तावेज़ों से पता चलता है कि अहली और चांग ने 2013 में अडानी शेयरों में अपना निवेश शुरू किया था, जब समूह ने अपनी तत्कालीन तीन सूचीबद्ध कंपनियों में सार्वजनिक शेयरधारिता बढ़ाने के लिए निजी निवेशकों को इक्विटी बेची थी, क्योंकि नियामक सेबी, भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड ने प्रवर्तन तेज कर दिया था। 75% नियम। अगर सेबी इन दोनों लोगों को विनोद अडानी के प्रॉक्सी और प्रमोटर समूह का हिस्सा मानती है, तो इसका मतलब होगा कि अडानी कंपनियों ने शेयर कीमतों की कृत्रिम मुद्रास्फीति को रोकने के लिए बनाए गए नियमों का बार-बार उल्लंघन किया है।
(जेपी सिंह वरिष्ठ पत्रकार हैं।)